文/万永强(智通财经研究中心总监)
A股今天走势很强，创业板创出了近期高点，港股这边走势相对偏弱一些，但年线位置的支撑还算可以，盘面并不难看。
这个差别主要在于互联网巨头个股继续受到压制。近期，针对快手、腾讯QQ、淘宝、新浪微博、小红书等平台传播儿童软色情表情包、利用未成年人性暗示短视频引流等问题，网信部门依法约谈平台负责人，责令限期整改，全面清理处置相关违法违规信息和账号，并对平台实施罚款处罚。
另外，中信发表了一篇对港股下半年看法的研报：判断美股当前标普500指数超21倍的动态估值已“透支”了2021H1盈利超预期的利好，随着8月后加税预期大概率的逐步落地，明年EPS增速或面临持续性的下修。鉴于香港的“离岸”市场属性，且恒生科技指数中在港股市场和美股市场两地上市个股的合计权重已高达21.3%，需警惕下半年若美股风险集中爆发或波及港股的影响。对于这个观点，笔者表示赞同。这个研报影响力有点大，再加上郑州出现千年一遇的大洪水，预计对经济会有一些影响，弱势之下容易形成负面反馈。
7月20日讯，《中共中央 国务院关于优化生育政策 促进人口长期均衡发展的决定》正式公布。文件就促进人口长期均衡发展，优化生育政策，实施一对夫妻可以生育三个子女政策，并取消社会抚养费等制约措施、清理和废止相关处罚等作出规定。这个政策加上配套措施，力度还是挺大的。不过，市场依然反应平淡。在早报提的几个方向的龙头品种均是冲高回落。看来还需要从根本上解决问题才行。
市场进攻方向转向了新能源汽车，昨晚，长城汽车(02333)发布2021年中期业绩快报。2021年上半年，长城汽车营业总收入621.59亿元，同比增长73%，这个超过600亿人民币的收入创造了长城历史上的最佳成绩。这个业绩直接“爆表”，引发了市场对该行业的强力追捧。
当前来看，长城汽车已经成为了行业的龙头，看一下数据，2021年上半年，其电动车销量5.3万辆，虽然少于比亚迪股份(01211)的15.5万辆。但要知道长城汽车电动车占比只有8.51%，比亚迪是62.66%，可见长城汽车的增长空间更大。再从增速上看，长城汽车新能源品牌欧拉同比增速高达恐怖的445.53%。按照这个趋势，下半年完成全年目标应该没有太大的意外。机构看好全年营业额超过1200，甚至有超过1500亿的可能。该股今天大涨16.15%，作为7月金股领跑汽车行业，创出年内高点也算是众望所归。
再看行业数据，据中国汽车工业协会整理的海关总署公布的数据分析，2021年上半年，汽车商品进、出口金额均呈较快增长。上半年，汽车商品进出口总额991亿美元，同比增长61.3%。其中汽车商品进口金额483.2亿美元，同比增长56.5%；汽车整车共出口93.9万辆，同比增长1.1倍；出口金额146.9亿美元，同比增长1.2倍。
汽车行业能取得如此骄人战绩，有几大原因：1，在油车落后的情况下，抓住了未来方向，提早布局了新能源方向，在整个产业链布局方面非常完善，而且处于领先水平。涌现了一批巨头，尤其是在锂电池领域。2，在电动化及智能化领域，因为有了华为的助力，使得整个行业整体在汽车科技方面具备了非常强的竞争实力。3，庞大的国内消费市场及政策的强力扶持。4，在地产日渐式微的大背景下，汽车行业成为了新的替代支柱产业。大量资本开始云集在汽车产业。
在整车的强势之下，上游锂电池的赣锋锂业(01772)的逻辑也是最硬的，还有就是洛阳钼业(03993)，其次是汽配类，如福耀玻璃(03606)。
2021年定义为中国自动驾驶产业链发展元年,上游摄像头,激光雷达,毫米波雷达,操作系统服务商等均有机会。如摄像头龙头舜宇光学(02382)，该股还兼具VR/AR概念。
三星即将在本月底发布首款Mini LED背光电竞显示器，苹果公司也可能会在今秋发布配备Mini LED显示屏的新款MacBook Pro笔记本电脑，华为将在7月29日发布采用Mini LED的智慧屏。巨头密集采用Mini LED，可见是未来的方向，预计最终的方向是MICRO LED。主要品种是7月金股信利国际(00732)、京东方精电(00710)、华显光电(00334)。今天的涨幅都很吓人，其中华显光电算是三个里面涨的少的，股价还不到1元。
7月23日就要开奥运会了，估计行情相对平淡，年线位置稳住就算不错，继续走结构性行情。
