智通财经APP获悉，大和将中国交通建设(01800)目标价由9.8元降至9.6元，评级重申“跑嬴大市”。
大和表示，中交建管理层在4月10日的分析师简报会上，表示对公司前景感到乐观，展望2018年海外市场和国内业务均支撑公司前景，如疏浚和市政项目。
大和称，中交建将上海振华重工(ZPMC)的29.99%股权转让予母公司，并于2017年底仍保留16.24%股权。故该行会在今年排除ZPMC对公司的收入贡献，并将其重新归类为联营公司。因此将2018至2019年对中交建的每股盈利下调3%至4%，以反映2017年业绩和ZPMC的减持。
该行重申对该股“跑嬴大市”评级，原因为考虑到中国交通建设在海外市场的持续增长感到乐观，及现金流状况有改善。预测2018至2019年纯利分别为195.12亿元人民币及217.01亿元人民币。
