花旗：维持华润啤酒(00291)“买入”评级 目标价67.1港元

智通财经APP获悉，花旗发布研究报告称，维持华润啤酒(00291)“买入”评级，目标价67.1港元，考虑到去年下半年的低基数，该行现阶段对公司今年全年核心净利润同比增长13%的预测有上调空间。

报告中称，撇除一次性项目，华润啤酒核心净利润同比升20%，较该行预期高8%。在非常高的基数上，其上半年核心息税前利润同比升17%，收入增长7%，而销售及行政费用(SG&As)/销售比率则有所下降。毛利率同比持平于42.3%。