智通财经APP获悉，瑞信发布研究报告，将新奥能源(02688)目标价由115港元升13%至130港元，评级由“跑赢大市”降至“中性”。
报告中称，公司去年核心盈利同比增18%至62亿元人民币，符合公司公布第三季业绩时的指引。零售天然气量增一成，而新增接驳用户跌4%至230万，均符合预期，每立方米价差0.6元则略低于公司早前0.61元的指引。
该行表示，今年公司的指引为核心盈利增逾15%，主要由销量增逾15%、价差稳定，以及新增接驳用户240万带动，派息比率指引则为35%。
瑞信认为，考虑到公司最新的指引，轻微下调其2021-22年每股盈利预测2至3%。该股股价过去6个月上升约6成，现价估值为2021年预测市盈率17倍，高于同业的13至16倍。认为应等待一个更好的入市机会。
