智通财经APP获悉，据港交所5月12日披露，港龙中国地产集团有限公司向港交所主板递交上市申请，华高和昇财务顾问有限公司担任其独家保荐人。该公司曾于2019年10月22日向港交所递表。
该企业于2007年在常州成立，是一家位于长江三角洲地区的房地产开发商，专注开发主要作住宅用途并附带相关配套设施的物业，包括商业单元、停车场及配套区域。总部位于上海，公司已成为活跃在长江三角洲的房地产开发商。
公司业务已扩展至长江三角洲地区周边城市，包括江苏省常熟、盐城及南通以及浙江省杭州、嘉兴、湖州及绍兴等城市。凭藉公司在房地产开发领域的品牌、经验及执行能力，公司于2018年进军一线城市上海以及河南省和贵州省内多座主要城市。
根据行业报告，按2019年已售的合约建筑面积计，该企业于中国住宅物业市场的物业开发商中排行第83名。
业务概况
其业务运营专注于中国物业开发及销售。公司的目标是(1)专注于长江三角洲地区，并战略性地扩展至该区域以外的其他新市场；(2)继续采用该企业的多元化土地收购策略以丰富土地储备。
自2015年起，该企业一直透过共同开发项目与拥有资源及╱或本地项目开发专长的第三方业务伙伴(包括非全资附属公司、合营企业及联营公司)合作。
该企业通过一套成熟精简化程序管理该企业的物业发展项目，该流程的主要阶段划分为(1)识别机会；(2)收购土地；(3)规划及设计；(4)采购、建设、监察及控制；(5)销售及营销;及(6)验收、交付及售后服务。也采取多元化土地收购策略，包括在一级市场透过在公开招标、拍卖或挂牌出让程序中投标；以及收购持有土地使用权公司的股权或投资于该等公司。
财务概况
收益来自四个城市的9个开发项目的物业开发及销售。截至2019年12月31日止三个年度，物业开发及销售收益分别为人民币4.339亿元、人民币16.60亿元及人民币19.78亿元，复合年增长率为113.5%；净利润分别为人民币3283.1万元、人民币3.32亿元及人民币4.70亿元，复合年增长率为278.6%。
收益自截至2018年12月31日止年度的人民币16.60亿元增加19.2%至截至2019年12月31日止年度的人民币19.78亿元，主要由于已交付总建筑面积自2018年的227,582.28平方米增加10.1%至2019年的250,586.32平方米，此乃主要归因于三个开发项目景山秀水、华侨新城及香语华庭二期交付物业面积超过219,000平方米，以及由于物业平均售价由2018年的每平方米人民币7292元增加至2019年的每平方米人民币7894元，主要原因为该企业于2019年交付香语华庭二期及景山秀水，而此两项物业的物业平均售价高于大部分该企业于2018年其他项目销售的物业的物业平均售价。
截至2019年12月31日止三个年度，该企业的毛利分别为人民币9500.3万元、人民币5.11亿元及人民币8.45亿元。截至2019年12月31日止三个年度，该企业的毛利率分别为21.9%、30.8%及42.7%。
该企业于截至2017年、2018年及2019年12月31日的资产负债比率分别为98.8%、122.1%及172.6%。
截至2020年3月31日，21个城市的53个开发项目(由附属公司、合营企业及联营公司开发)的总土地储备为5,444,423平方米，包括(1)可销售及可出租建筑面积为260,806平方米的已竣工项目;(2)总建筑面积为4,751,721平方米的开发中项目;及(iii)总建筑面积为431,896平方米的持作未来开发物业。
募资用途
该企业估计，经扣除费、佣金及应付的估计开支，拟动用净额作以下用途：
(1)将用于为土地收购成本及潜在开发项目提供资金;
(2)将用于支付江南桃源、山水拾间、港龙•湖光珑樾、泊翠澜境及君望美庭等现有项目的建筑成本；
(3)将用于一般运营资金用途。
风险因素
企业运营涉及若干风险，其中众多风险非该企业所能控制。
该等风险可归类为：(1)与该企业的业务有关的风险;(2)与该企业的行业有关的风险;(3)与在中国有关的风险;及(4)其他重大风险包括：该企业可能没有足够的资金为未来的土地收购及房地产开发提供资金，且有关资金资源可能无法按商业上合理的条款获取或根本无法获取；该企业的业务及前景在很大程度上依赖中国的经济状况，并可能受中国房地产市场(尤其是常州、长江三角洲地区多个主要城市及该企业经营及拟经营的其他城市)表现的不利影响；该企业可能无法按商业上可接受的价格在适合。
