智通财经APP获悉，天睿祥保险经纪有限公司(TIRX.US)于4月27日更新招股书，若行使超额配售权，则至多筹资1704.375万美元，预计发行价将在4美元至4.5美元之间。
天睿祥成立于2010年，为各种不同规模的企业和个人客户提供多种保险经纪服务。公司于2019年12月27日向SEC提交上市申请，寻求以股票代码“TIRX”在纳斯达克挂牌。Network 1 Financial Securities是该交易的唯一承销商。
若承销商未完全行使超额配售权，则基于预计发行价，天睿祥获得总收益将在1200万美元至1350万美元之间。若承销商全额行使超额配售权，则总收益将在1380万美元至1552.5万美元之间。
最新招股书显示，该公司2019年营收为200.22万美元，2018年为308.77万美元，同比减少35.2%。净利润为17.58万美元，同比下降84.3%。运营开支为189.95万美元，同比增加16.6%。
值得注意的是，天睿祥的IPO交易并未采用常见的美国存托股票(ADS)，而是直接发行A类普通股。招股书提示，投资其A类普通股风险很高。
在本次发行结束后，天睿祥的董事和高管将拥有公司至少50%的投票权。股权结构表明，公开发行后，首席执行官Zhe Wang的持股比例将为23.03%，投票权为78.95%。
截至2019年10月，该公司拥有1182个客户，目前在中国设有8个分支机构。该公司表示，在未来两年内，该公司计划再开设10至15个分支机构。为此，公司计划将大部分IPO所得资金用于扩张业务网络，并打算保留任何未来收益来为业务扩张提供资金，且预计在可预见的将来不会支付任何现金股息。
该公司预计本次发行的总现金支出(包括应付给承销商的现金支出)约为119.3万美元，不包括承销折扣和非实报实销的津贴费用。
