智通财经APP获悉,据港交所披露,6月28日,康特隆科技有限公司通过港交所聆讯,同人融资有限公司为其独家保荐人。
康特隆是一家独立设计公司,主要从事为消费类和工业产品领域的客户采购及销售IC产品的业务。于2017年1月完成对中国集团公司的收购后,我们的营运附属公司包括香港集团公司(主要负责向IC供应商采购IC及设计与开发IC应用解决方案)及中国集团公司(主要负责由中国集团公司采购的IC及所设计的IC应用解决方案的市场推广及销售)。
根据佛若斯特沙利文报告,2016年中国IC采购及销售行业快速增长,并于2017年及2018年维持较高增长水平,原因是下游行业的需求不断增加。自2014年至2018年,中国IC采购及销售行业市场规模从约3015亿元人民币增至约6532亿元人民币,年复合增长率为21.3%。此外预计国家政策支持(例如《中国制造2025》)将进一步推动中国IC采购及销售行业发展。预计该行业规模于2023年将达到14059亿元人民币,年复合增长率约为16.6%。
该公司拥有逾500名客户的广泛客户基础。于2018年12月31日,康特隆拥有逾100名活跃客户(即每1至3个月向其订购产品及要求其交付产品的客户)。于往绩记录期间,该公司自五大客户产生的收入总额分别约为32.9百万美元、22.1百万美元、15.2百万美元及24.9百万美元,分别约占其总收入的72.2%、60.7%、28.3%及37%。于2015财年及2016财年期间,中国集团公司为其最大客户,并于2017年1月获康特隆收购。
康特隆的收入从2015财年的约45.6百万美元减至2016财年的约36.4百万美元。其收入于2017财年及2018财年分别增至约53.8百万美元及67.3百万美元。
其IC产品的整体平均单价呈下降趋势,从2015财年的约0.44美元降至2016财年的0.26美元,并进一步降至2017财年及2018财年的约0.19美元,主要由于若干外国IC制造商为获取市场份额而采取的定价政策及于中国成立的IC无晶圆制造商增加导致IC市场竞争激烈。
该公司于2015财年及2016财年录得的整体毛利率相对较低,约为8.9%。其整体毛利率从2017财年的约12.2%增至2018财年的14%。
2016财年,康特隆的现金流出净额约0.3百万美元,主要原因是与收购深圳英浩及上海英浩有关的现金流出约0.4百万美元。2017财年现金流出净额约0.2百万美元,主要原因是收购成都飞环有关的现金流出约0.8百万美元。
公司筹得款项将用于以下途径:(i)与现有及新供货商寻求及建立进一步的授权分销关系;(ii)进一步开发尖端产品类别(如移动设备及智能充电、电机控制类IC以及传感器及自动控制);(iii)加强设计与研发能力;(iv) 扩充团队及招聘更多专业员工以应对窄带物联网在中国大规模扩张等巨大商机。